자산배분 리밸런싱 계산기
총 투자금을 주식·채권·현금의 목표 비중으로 나누고, 현재 보유금액과 비교해 조정할 금액을 확인합니다.
계산 결과 읽기
주식 60%·채권 30%·현금 10%로 시작해도 각 자산의 가격은 같은 속도로 움직이지 않습니다. 주식이 크게 오르면 주식 비중이 높아지고 자산 전체가 주가 변동에 더 크게 영향을 받을 수 있습니다. 처음 선택한 위험 수준을 유지하려면 현재 비중이 목표에서 얼마나 달라졌는지 살펴봐야 합니다.
자산배분은 돈을 어떤 자산군에 얼마나 나눌지 정하는 일이고, 리밸런싱은 달라진 비중을 다시 맞추는 과정입니다. 목표 비중으로 돌아간다고 손실이 없어지거나 수익이 보장되는 것은 아닙니다. 목표와 투자 기간에 맞는 위험 수준을 관리하는 데 의미가 있습니다.
워런 버핏은 2013년 버크셔 해서웨이 주주서한에서 아내를 위한 유산의 운용 지침으로 저비용 S&P500 인덱스펀드 90%·단기 국채 10%를 제시했습니다. 특정 목적의 자금에 어떤 자산을 어느 비중으로 배치할지 정한 사례입니다.
이 비율은 버핏의 전체 자산 구성이나 모든 투자자에게 맞는 정답을 뜻하지 않습니다. 이 사례에서 살펴볼 점은 목적에 맞는 비중을 미리 정한다는 것입니다. 개인의 목표·자금 사용 시점·감당 가능한 손실에 따라 필요한 비중도 달라집니다.
마이크로소프트 공동 창업자 빌 게이츠가 수탁자로 있는 게이츠 재단 신탁의 2024년 감사보고서에는 주식·채권·사모투자 등 여러 투자자산이 나타납니다. 재단의 사업을 지원할 자금을 운용하는 신탁이며, 빌 게이츠 개인의 전체 자산과는 구분됩니다.
여기서는 장기적인 목적을 가진 자금이 여러 자산에 배분되어 있다는 점을 참고할 수 있습니다. 공개 자료만으로 개인의 매매 동기나 일정한 리밸런싱 주기를 단정할 수는 없습니다. 유명인의 포트폴리오를 그대로 따르기보다 내 자산이 특정 자산군에 얼마나 집중되어 있는지 확인해보세요.
현재 주식 70,000,000원·채권 20,000,000원·현금 10,000,000원을 보유하고 목표 비중은 60:30:10으로 정한 예시입니다.
신규 납입금 0원을 반영한 조정 금액
신규 납입금 10,000,000원을 반영한 조정 금액
신규 납입금이 있으면 비중이 부족한 자산에 자금을 배치해 매도 필요액을 줄일 수 있습니다. 다만 이 예시처럼 추가 납입만으로 목표 비중이 완전히 맞춰지지 않을 수도 있습니다. 위 금액은 거래 비용과 세금을 제외한 목표 보유금액의 차이입니다.
현재 보유금액에는 과거 매수 원금이 아닌 현재 평가금액을 입력하세요. 총 투자금은 조정 후 배분하려는 전체 금액입니다. 신규 납입금을 더할 계획이면 총 투자금에 포함하고, 현재 보유금액은 납입 전 기준으로 유지해야 신규 자금이 중복 계산되지 않습니다. 이미 현금 보유액에 포함했다면 총액과 보유액을 같은 시점으로 맞추세요.
일정한 주기로 비중을 확인하거나, 정한 범위에서 벗어났을 때 확인하는 방법이 있습니다. 이 계산기는 점검 주기나 적정 비중을 정하지 않고 선택한 비중의 조정 금액을 계산합니다. 실제 매매에서는 거래 단위·세금·수수료와 개별 자산의 특성도 함께 살펴보세요.
계산 방식
총 투자금에 각 자산군의 목표 비중을 곱해 주식·채권·현금의 목표 금액을 계산합니다.
현재 보유금액을 모두 입력하면 목표 금액보다 부족한 부분은 매수, 초과한 부분은 매도로 표시합니다.
입력한 비중을 금액으로 바꾸는 도구입니다. 적정 비중, 자산군 전망과 실제 매매 여부는 추천하지 않습니다.
현재 주식 5,000만원, 채권 3,500만원, 현금 1,500만원을 보유한 예시입니다.
주식의 부족분 1,000만원을 채권과 현금의 초과분으로 채우면 총 투자금 1억원을 유지하면서 목표 비중에 가까워집니다.
아닙니다. 예시는 계산 방법을 보여주기 위한 것입니다. 목표 비중은 투자 목적, 기간과 감당 가능한 위험에 따라 직접 정해야 합니다.
필수는 아닙니다. 입력하지 않으면 목표 배분 금액만 표시하고, 모두 입력하면 매수·매도 필요 금액도 계산합니다.
현재 보유금액 합계가 입력한 총 투자금과 다르면 차이가 발생합니다. 추가 현금 투입이나 인출 여부를 먼저 확인하세요.
